流動比率について
流動比率の概要
| Current Ratioファンダメンタルズ指標 | ||
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流動比率 概要 流動比率は、企業が短期的な負債をどれだけ流動資産で賄えるかを示す指標です。計算式は以下の通りです。 流動比率 = 流動資産 ÷ 流動負債 × 100 |
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| かんたん解説 流動比率は、企業の短期的な支払い能力を測る指標です。一般に流動比率が高いほど、短期の財務状況が安定していると評価されます。 | ||
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流動比率の長所
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短期的な財務健全性を評価
流動比率は、企業が短期の負債をどれだけ容易に返済できるかを示します。 -
シンプルな計算と解釈
流動比率は流動資産と流動負債を用いて簡単に計算でき、結果を直感的に理解できます。 -
財務リスクの早期発見
流動比率が低い場合、企業が短期的な財務問題を抱える可能性を示唆します。
流動比率の弱点
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業種による適正値の違い
業種やビジネスモデルによって適正な流動比率の基準が大きく異なるため、単純な比較は注意が必要です。 -
質の問題を考慮しない
流動比率は資産の流動性を一律に扱うため、現金化が困難な資産も含まれることがあります。 -
過剰な比率も問題
流動比率が高すぎる場合、資産が十分に活用されていない可能性があります。
流動比率を参考にした戦略
- 短期的な安全性を重視した投資
流動比率が高い企業は、短期的な財務リスクが低く、安全な投資先と判断されます。 - 財務改善の兆候を見極め
流動比率が上昇している場合、企業の財務健全性が改善している可能性があります。 - 業種特性に応じた分析
流動比率を業種平均や同業他社と比較することで、企業の競争力を評価します。 - 流動資産の質の確認
流動比率だけでなく、現金や短期投資の比率も確認することで、より正確な財務評価が可能です。
他の指標との併用例
- 自己資本比率
流動比率と自己資本比率を併用することで、短期的および長期的な財務安定性を総合的に評価できます。 - 固定比率
流動比率と固定比率を比較することで、資産構成のバランスを分析できます。 - キャッシュ比率
流動比率とキャッシュ比率を併用することで、流動資産の質をさらに詳しく分析できます。
流動比率の計算式(参考)
流動比率は以下の計算式で求められます。
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流動比率
ここで：
- 流動資産: 現金や短期投資、売掛金、棚卸資産など1年以内に現金化可能な資産。
- 流動負債: 買掛金や短期借入金、1年以内に返済期限が到来する負債。
まとめ
流動比率は、短期的な財務健全性を評価する重要な指標です。他の指標と併用し、業種特性を考慮することで、より精度の高い財務分析が可能です。
株式市場における各種指標
| ファンダメンタルズ指標 |
|---|
| | EBITDAマージン | EPS | PBR | PER | ROA | ROE | ROE拡張 | VWAP | インタレストカバレッジレシオ | キャッシュ比率 | フリーキャッシュフロー | 出来高 | 営業キャッシュフロー | 営業利益率 | 固定比率 | 売上高成長率 | 売買代金 | 当座比率 | 流動比率 | 純利益率 | 自己資本比率 | 負債比率 | 貸株金利 | 配当利回り | 配当性向 | 配当成長率 | 信用倍率 | |
| 信用取引関連指標 |
| | 信用期限到来残高 | 信用残高 | 信用貸株金利 | 回転日数 | 日証金速報 | 空売り残高 | 空売り比率 | 融資残高 | 貸株残高 | 貸株金利 | 逆日歩 | |
| トレンド系テクニカル指標 |
| | EMA | HLバンド | Variable Volatility Stops | パラボリック | ピボットポイント | フィボナッチ（戻り・ザラ場） | フィボナッチ（戻り・終値） | フィボナッチ（新値・ザラ場） | ボリンジャーバンド | 一目均衡表 | 単純移動平均線 | 回帰トレンド | |
| オシレーター系テクニカル指標 |
| | Aroon-Indicator | Aroon-Oscillator | ATR | CCI | DMI | DPO | MACD | RCI | RSI | UOS | ウィリアムズ%R | サイコロジカルライン | ストキャスティクス | ポラティリティレシオ | ボリュームレシオ1 | ボリュームレシオ2 | モメンタム | レシオケータ | 標本標準偏差 | 標準偏差 | |